Анна Глазкова, ГК VIG Trans: «Ключевое влияние — ужесточение налогового контроля»
Анна Глазкова, финансовый директор ГК VIG Trans и спикер Двадцать седьмой конференции «Корпоративное налоговое планирование», сообщила CFO Russia, что в 2026 году налоговое планирование в России будет определяться ужесточением администрирования, усилением контроля за трансграничными операциями и приоритетом экономической обоснованности сделок, что потребует от бизнеса комплексного моделирования, прозрачности и интеграции налогового контроля во все бизнес-процессы.
Какие ключевые изменения в налоговом законодательстве и правоприменительной практике, по вашему мнению, окажут наибольшее влияние на налоговое планирование при структурировании бизнеса и сделок в 2026 году?
В российской практике в 2026 году ключевое влияние продолжит оказывать ужесточение налогового администрирования и усиление контроля за трансграничными операциями. По всей видимости, расширение периметра применения правил контролируемых иностранных компаний (КИК), углубление валютного и налогового контроля, а также повышение прозрачности финансовых потоков.
В правоприменительной практике закрепился приоритет концепции «деловой цели», обоснованности произведения затрат и фактического содержания операций. Налоговые органы все чаще оспаривают структуры, в которых отсутствует экономический смысл, а судебная практика в целом поддерживает этот подход. Это делает классические схемы налоговой оптимизации значительно менее устойчивыми.
Какие инструменты и подходы к налоговому планированию вы считаете наиболее эффективными для минимизации рисков и оптимизации налоговой нагрузки в новых условиях? Как изменится роль финансового директора в этом процессе?
Сегодня фокус смещается с агрессивной налоговой оптимизации на управляемость рисков и предсказуемость налоговой нагрузки. Наиболее эффективными являются:
— комплексное налоговое моделирование с учетом различных сценариев (включая изменения ставок, доначисления, ограничения по вычетам);
— усиленная политика трансфертного ценообразования с глубокой проработкой функционального анализа и документации;
— реструктуризация владения активами и потоков доходов с учетом требований к фактическому присутствию и контролю;
— внедрение систем внутреннего налогового контроля, интегрированных в бизнес-процессы;
— предварительное взаимодействие с налоговыми органами (включая налоговый мониторинг для крупных налогоплательщиков).
Роль финансового директора становится более стратегической в вопросах налогового планирования. CFO выступает связующим звеном между бизнесом, налоговой функцией и регуляторами. Он не только оценивает последствия уже принятых решений, но и участвует в формировании структуры сделок на ранних этапах, обеспечивает налоговую устойчивость бизнес-модели и управляет налоговой репутацией компании.
На что, по вашему опыту, следует обратить особое внимание при структурировании сделок и внутригрупповых операций, чтобы обеспечить их соответствие требованиям налоговых органов и устойчивость бизнес-модели в 2026 году?
Я бы выделила несколько критически важных аспектов:
1. Деловая цель и экономическая обоснованность
Каждая операция должна иметь четкую бизнес-логику. Формальные транзитные структуры, искусственное дробление бизнеса или цепочки без добавленной стоимости находятся в зоне повышенного риска.
2. Трансфертное ценообразование и внутригрупповые услуги
Особое внимание следует уделять обоснованию стоимости внутригрупповых услуг, лицензионных платежей, займов. Налоговые органы активно анализируют соответствие цен рыночному уровню и реальность оказания услуг.
3. Трансграничные операции и налоговое резидентство
Важно корректно определять налоговый статус компаний и бенефициаров, учитывать правила КИК и ограничения на применение соглашений об избежании двойного налогообложения. Ошибки в этих вопросах приводят к существенным доначислениям.
4. Документальное сопровождение
Качество документации становится критическим фактором. Это касается как ТЦО-документации, так и подтверждения деловой цели, реальности операций, распределения функций и рисков внутри группы.
5. Готовность к налоговым проверкам
Модель должна быть «защищаемой» – то есть выдерживать проверку не только формально, но и по существу. Это требует предварительного стресс-тестирования ключевых сделок и структур.
В целом, в 2026 году устойчивость налоговой позиции в России определяется не столько уровнем налоговой оптимизации, сколько степенью прозрачности, управляемости и соответствия операций их экономическому содержанию.
Источник: CFO Russia